Foire aux questions financières

L’assurance vie est un contrat qui prévoit le versement d’un montant au décès de l’assuré à un bénéficiaire désigné. Elle sert principalement à protéger financièrement les proches, mais aussi à :

• rembourser des dettes (hypothèque, prêts)
• couvrir des frais (funérailles, impôts au décès)
• préserver un patrimoine
• remplacer un revenu

Elle est souvent la pierre angulaire d’une stratégie financière, tant pour les familles que pour les entrepreneurs.

• Assurance vie temporaire : protection pour une durée déterminée (10, 20, 25 ans). Elle est généralement utilisée pour couvrir des besoins temporaires : enfants à charge, hypothèque, dettes importantes. Elle est plus abordable à court terme.
• Assurance vie permanente : protection à vie. Elle est utilisée pour des besoins durables : planification successorale, paiement de l’impôt au décès, protection d’une entreprise, transmission de patrimoine.

Le choix dépend rarement du prix seulement, mais surtout de la durée réelle du besoin.

Généralement non.

La plupart des assurances temporaires ont un âge limite de renouvellement, souvent entre 70 et 80 ans, selon l’assureur. À ces âges, les primes deviennent très élevées ou le renouvellement n’est plus possible.

Pour conserver une protection à vie, il faut exercer un droit de transformation vers une assurance permanente avant la date butoir, souvent avant 60 ou 65 ans, selon le contrat.

C’est une décision stratégique qui se planifie bien avant la retraite.

Le droit de transformation permet de convertir une assurance temporaire en assurance permanente sans preuve de santé, dans un délai précis prévu au contrat. C’est un outil extrêmement important, surtout si :

• votre état de santé change
• votre situation financière évolue
• vos besoins de protection deviennent permanents

Beaucoup de gens découvrent ce droit trop tard… d’où l’importance de le connaître dès le départ.

L’assurance maladies graves prévoit le versement d’un montant forfaitaire unique lorsqu’un diagnostic de maladie couverte est posé (ex. cancer, AVC, crise cardiaque, certaines maladies neurologiques). Ce montant peut être utilisé librement pour :

• compenser une perte de revenu temporaire
• payer des frais non couverts (traitements, déplacements, soins privés)
• alléger la pression financière pendant la convalescence

Contrairement à l’assurance invalidité, aucune preuve de salaire ou de dépenses n’est requise. Elle offre une liberté financière immédiate dans un moment critique.

Ces deux protections sont souvent complémentaires, mais ne servent pas le même objectif.

• Assurance invalidité : verse un revenu mensuel tant que la personne est incapable de travailler, peu importe la cause (maladie ou accident). Elle protège le revenu à moyen et long terme.
• Assurance maladies graves : verse un montant forfaitaire au diagnostic d’une maladie couverte, même si la personne retourne travailler plus tard. Elle absorbe un choc financier ponctuel.

Une bonne stratégie combine souvent les deux, surtout pour les travailleurs autonomes et entrepreneurs.

Les deux peuvent couvrir une invalidité, mais leur rôle est très différent.

• Assurance salaire : remplace une partie du revenu de l’assuré. Elle protège la personne et son niveau de vie.
• Assurance crédit : sert uniquement à rembourser un prêt précis (hypothèque, prêt personnel). Elle protège surtout le créancier.

Dans certains cas, les deux peuvent être utilisées ensemble, notamment lorsque le besoin dépasse les limites légales de l’assurance salaire.

L’assurance participante est une assurance vie permanente qui verse des participations provenant des surplus de la compagnie d’assurance. Elle peut :

• répondre à un besoin d’assurance à vie
• servir de véhicule de croissance de la prestation décès

Elle est souvent utilisée pour suivre la croissance d’un actif imposable (immeuble, entreprise).

Les participations ont une croissance généralement stable, avec des valeurs accumulées garanties chaque année, ce qui ressemble davantage à un portefeuille prudent-sécuritaire.

L’assurance universelle est une assurance vie permanente incluant un volet placement à l’intérieur du contrat.

Contrairement à l’assurance participante :

• la valeur du placement fluctue à la hausse et à la baisse
• le rendement dépend du portefeuille choisi et de la tolérance au risque

Elle s’apparente davantage à un portefeuille d’investissement intégré, combiné à une protection d’assurance.

L’éclipse de primes survient lorsque la valeur accumulée dans une assurance permanente permet de payer les primes futures. Ce mécanisme n’est jamais garanti.

Une illustration est un document de projection montrant l’évolution possible d’un contrat selon certaines hypothèses. Elle sert à comprendre la mécanique, mais ne constitue pas une garantie.

Le remboursement de primes est une option présente surtout sur les assurances maladies graves, mais aussi parfois sur l’assurance invalidité ou crédit.

Elle permet de récupérer une partie ou la totalité des primes payées si aucune réclamation n’est faite.

Elle augmente le coût du contrat, mais peut être intéressante selon vos objectifs et votre horizon.

Le choix d’ajouter cette option mérite une vraie discussion stratégique.

L’assurance hypothécaire sert à rembourser le solde de l’hypothèque en cas de décès (et parfois d’invalidité).

Elle peut être :

• prise directement à la banque prêteuse (le contrat appartient à la banque, la prime est ajoutée au paiement), ou
• détenue via un contrat individuel qui vous appartient.

Le contrat individuel est généralement plus flexible et mieux adapté à une stratégie globale.

L’assurance individuelle offre généralement plus de flexibilité, un capital fixe et un bénéficiaire choisi, contrairement à l’assurance liée au prêt, qui protège principalement la banque.

Assurer un enfant permet de :

• garantir son assurabilité future
• offrir une protection financière en cas de situation grave
• intégrer l’assurance dans une stratégie familiale à long terme

Ces protections sont généralement très abordables lorsqu’elles sont mises en place tôt.

Cette protection offre un montant forfaitaire en cas de diagnostic grave, afin d’aider la famille à faire face aux impacts financiers, professionnels et organisationnels liés à la maladie.

Le REER permet de déduire les cotisations du revenu imposable et de reporter l’impôt jusqu’au retrait.

Il est particulièrement avantageux lorsque le revenu est élevé aujourd’hui et qu’on anticipe un taux d’imposition plus bas plus tard.

Le CELI permet une croissance à l’abri de l’impôt, et les retraits ne sont pas imposables.

Il est souvent utilisé autant pour des projets à moyen terme que pour compléter une stratégie de retraite.

Le REER de conjoint permet de répartir le revenu de retraite entre conjoints afin de réduire l’impôt global du couple.

Il est surtout pertinent lorsque les revenus sont très inégaux.

Un compte non enregistré est un compte de placement sans avantage fiscal particulier.

Il est utilisé lorsque les plafonds REER et CELI sont atteints, ou dans des stratégies plus avancées où la fiscalité devient centrale.

Le REEE est un régime destiné à financer les études postsecondaires avec l’aide de subventions gouvernementales.

Les revenus sont imposés au nom de l’enfant lors des retraits, ce qui rend la fiscalité généralement avantageuse.

• REEE individuel : un bénéficiaire, grande flexibilité
• REEE familial : plusieurs bénéficiaires apparentés
• REEE collectif : règles strictes et moins de flexibilité

Le REEI vise la sécurité financière à long terme des personnes vivant avec un handicap.

Il donne accès à des subventions et bons gouvernementaux importants, mais nécessite une planification rigoureuse.

L’admissibilité repose sur l’acceptation au crédit d’impôt pour personnes handicapées (CIPH).

Ce n’est pas le compte qui est rentable, mais le placement à l’intérieur du compte. Le choix dépend de votre situation fiscale actuelle et future.

Objectif long terme : le temps passé investi est souvent plus important que le moment d’entrée.

Court ou moyen terme : l’investissement périodique peut réduire le stress et lisser la volatilité.

Un fonds distinct est un placement offert par une compagnie d’assurance, similaire à un fonds commun, mais pouvant inclure des garanties au décès ou à l’échéance, ainsi que des avantages successoraux.

Un fonds indiciel vise à reproduire la performance d’un indice boursier (ex. S&P 500), plutôt que de battre le marché.

Un fonds négocié en bourse (FNB) est un fonds transigé comme une action, souvent indiciel, très utilisé par les investisseurs autonomes.

Un fonds de pension est un régime offert par l’employeur.

• Prestations déterminées : revenu connu à l’avance, grande stabilité, risque assumé par l’employeur.
• Cotisations déterminées : cotisations fixes, revenu dépend des rendements, risque assumé par l’employé.

Ce n’est pas un choix individuel : l’employeur offre l’un, l’autre ou aucun.

Un REER collectif est offert par l’employeur, souvent avec retenues sur la paie et parfois contribution patronale.

Le RPDB permet à l’employeur de verser des cotisations liées aux profits de l’entreprise. Les montants sont imposés au moment du retrait.

Les revenus de placement sont ajoutés à vos autres revenus (salaire, revenus locatifs, revenus d’entreprise) et imposés selon votre taux marginal d’imposition.

• Intérêts : imposés à 100 %, comme un salaire
• Dividendes : ajoutés au revenu, mais bénéficient d’un crédit d’impôt
• Gains en capital : seulement 50 % du gain est imposable

Les comparaisons sont trompeuses. Pour comparer des rendements, il faut :

• la même date d’entrée
• le même niveau de risque
• la même période

De plus, ce qui est raconté n’est pas toujours la réalité complète.

Les frais couvrent la gestion, l’administration, la structure et parfois l’accompagnement. Ils sont déduits directement du rendement.

Il faut analyser le rendement net de frais et net d’impôt, la cohérence de la stratégie et la qualité du suivi reçu.

Retrait jusqu’à 35 000 $ du REER pour acheter une première propriété, avec obligation de remboursement.

Compte combinant avantages du REER et du CELI pour l’achat d’une première propriété.

Permet de retirer temporairement des sommes du REER pour retourner aux études.

Le rendement dépend notamment :

• du niveau de risque
• de la diversification
• de l’horizon de placement
• des frais
• de la fiscalité
• de la discipline et de la cohérence de la stratégie

Une marge hypothécaire est une ligne de crédit garantie par la valeur nette de votre propriété, qui permet d’accéder à l’équité accumulée.

Elle peut servir :

• de filet de sécurité en cas de besoin de liquidités
• à éviter de recourir à du crédit plus coûteux
• à financer des projets ou des rénovations
• à mettre en place des stratégies financières plus avancées

Elle agit souvent comme un parapluie avant la pluie, même si elle n’est pas utilisée immédiatement.

• Terme hypothécaire : période durant laquelle les conditions du prêt (taux, paiements) sont garanties. À la fin du terme, l’hypothèque doit être renouvelée.
• Amortissement : durée totale prévue pour rembourser complètement l’hypothèque (ex. 25 ou 30 ans).

Un amortissement plus long réduit les paiements, mais augmente le coût total des intérêts. Un amortissement plus court accélère le remboursement, mais demande un effort budgétaire plus important.

Le choix doit être aligné avec votre flux de trésorerie et vos objectifs à long terme.

La pénalité dépend de plusieurs facteurs :

• le type de taux (fixe ou variable)
• les conditions du contrat
• la méthode de calcul du prêteur

Pour un taux fixe, la pénalité est souvent plus élevée et peut représenter plusieurs milliers de dollars.

Pour un taux variable, elle est généralement plus prévisible.

Pour connaître la pénalité exacte dans votre situation, il est essentiel de contacter directement votre institution prêteuse avant toute décision.

La SCHL (Société canadienne d’hypothèques et de logement) est un organisme gouvernemental qui assure les prêts hypothécaires à faible mise de fonds.

Son rôle est de :

• réduire le risque pour les prêteurs
• faciliter l’accès à la propriété
• encadrer certaines règles du marché hypothécaire

La prime d’assurance est généralement ajoutée au montant de l’hypothèque et payée sur la durée du prêt.

Comprendre le rôle de la SCHL permet de mieux évaluer les options de financement et leurs coûts réels.

Les actifs sont réputés vendus à leur juste valeur marchande, ce qui peut entraîner une imposition importante.

• REER/FERR : imposés comme revenu
• Placements non enregistrés : gains en capital
• Immeubles : gains en capital
• Assurance vie : généralement non imposable

Une planification adéquate peut réduire considérablement l’impact fiscal.

Selon le revenu familial net, le nombre d’enfants et leur âge. Des calculateurs officiels sont disponibles sur les sites du gouvernement du Canada et de Retraite Québec.

Selon la garde et les revenus respectifs des parents. Une révision stratégique est souvent nécessaire.

Le comptable assure la tenue de livres, la préparation des déclarations de revenus personnelles et corporatives, ainsi que la conformité fiscale annuelle. Il intervient notamment pour produire les rapports financiers, calculer l’impôt à payer, gérer les taxes (TPS/TVQ) et assurer le respect des obligations légales. Dans une planification globale, le comptable s’assure que les décisions prises sont correctement appliquées et conformes, mais il n’est pas responsable de structurer la stratégie.

On fait appel à un comptable de façon récurrente, surtout lors de changements professionnels ou entrepreneuriaux.

Le fiscaliste intervient dans les situations complexes nécessitant une analyse approfondie de la fiscalité. Il travaille sur la structure fiscale, l’optimisation des revenus, les stratégies corporatives, la planification successorale ou les transactions importantes (vente d’entreprise, réorganisation). Dans une planification globale, le fiscaliste agit comme expert stratégique, souvent en collaboration avec le conseiller et le comptable.

On consulte un fiscaliste lors de décisions majeures ayant un impact fiscal significatif.

Le banquier s’occupe principalement du financement et des produits bancaires offerts par son institution : hypothèques, marges de crédit, prêts personnels ou commerciaux. Il analyse la capacité d’emprunt, négocie les conditions de financement et gère les renouvellements. Dans une planification globale, le banquier exécute la portion financement, mais n’a pas nécessairement une vue d’ensemble de la stratégie financière.

On fait appel à un banquier lors d’un achat immobilier, d’un refinancement ou d’un besoin de liquidités.

Le conseiller financier agit comme chef d’orchestre de la stratégie globale. Il analyse la situation financière, les objectifs, les risques, la fiscalité et coordonne les placements, les assurances et les dettes, tout en collaborant avec les autres professionnels. Son rôle est de s’assurer que toutes les décisions travaillent ensemble, dans une vision cohérente et évolutive.

On consulte un conseiller financier pour structurer, revoir ou ajuster l’ensemble de sa stratégie financière.

Le conseiller ou la conseillère en sécurité financière est autorisé(e) à recommander et mettre en place des produits d’assurance : vie, invalidité, maladies graves. Il ou elle analyse les risques financiers, évalue les besoins de protection et structure des stratégies adaptées à la réalité familiale ou entrepreneuriale. Dans une planification globale, ce rôle vise à sécuriser les bases et protéger le plan contre les imprévus.

On y fait appel lors de changements de vie : achat de propriété, naissance, entrepreneuriat ou révision des protections existantes.

Le représentant ou la représentante en épargne collective est autorisé(e) à recommander des fonds communs de placement. Il ou elle analyse le profil d’investisseur, sélectionne des solutions de placement et assure un suivi périodique du portefeuille. Dans une planification globale, ce rôle contribue à la mise en œuvre et au suivi des investissements, selon la stratégie définie.

On y fait appel pour bâtir ou ajuster un portefeuille de fonds communs.

Le planificateur financier est un professionnel détenant un titre réservé, habilité à produire des plans financiers complets et conformes. Il intervient sur plusieurs volets : retraite, fiscalité, succession, gestion des risques et finances personnelles. Dans une planification globale, il structure la vision à long terme et s’assure que les recommandations sont alignées et documentées.

On consulte un planificateur financier pour des situations complexes ou lorsque la conformité du plan est requise.

Le conseiller ou la conseillère en valeurs mobilières est autorisé(e) à recommander et gérer des placements boursiers : actions, obligations, FNB. Il ou elle peut offrir une gestion plus active ou personnalisée des portefeuilles. Dans une planification globale, ce rôle est souvent utilisé pour des actifs plus importants ou des stratégies de placement plus sophistiquées.

On y fait appel lorsque le patrimoine devient plus élevé ou nécessite une gestion spécialisée.

Le conseiller en marché dispensé est autorisé à offrir des placements privés ou alternatifs qui ne sont pas accessibles au grand public. Ces placements peuvent inclure des fonds privés, de l’immobilier structuré ou des stratégies alternatives. Dans une planification globale, ce rôle est utilisé pour diversifier davantage un patrimoine établi, en tenant compte de risques spécifiques.

On y fait appel lorsque la situation financière le permet et que la tolérance au risque est adéquate.

Chaque professionnel a un champ de pratique précis.

Une stratégie financière efficace repose sur la collaboration entre ces expertises, sous une vision globale cohérente.

C’est cette coordination qui permet d’éviter les décisions isolées et de maximiser les résultats à long terme.